Το "Πέτρος και ο Λύκος" είναι μια ιστορία για τη νίκη μιας πιο αδύναμης δύναμης απέναντι σε μια φαινομενικά ανίκητη απειλή, χάρη στην εξυπνάδα και το θάρρος. Ο νεαρός Πέτρος, που ζει με τον παππού του κάπου βαθιά στη ρωσική τάιγκα, δεν θα είχε καμία πιθανότητα ενάντια στον πεινασμένο λύκο που περιπλανιέται στα δάση.

• Μια μέρα, ο Πέτρος βγαίνει στον κήπο χωρίς την άδεια του παππού του.
• Γίνεται μάρτυρας της αγωνίας του πουλιού, της γάτας και της πάπιας που απειλούνται από τον λύκο.
• Η συνάντηση αποβαίνει μοιραία για την πάπια, γεγονός που ωθεί τον Πέτρο να συλλάβει ένα σχέδιο για να παγιδεύσει τον λύκο.
• Σκαρφαλώνει σε ένα δέντρο και στήνει μια θηλιά.
• Με τη βοήθεια του γενναίου πουλιού, καταφέρνει να παρασύρει τον λύκο.